Investec Advisory trad op als exclusief adviseur van de aandeelhouders van TSA Industries bij een secundaire LBO ondersteund door Turenne Groupe.
Over de deal
TSA Industries is een toonaangevende specialist in kleine, op maat gemaakte en technische roestvrijstalen apparatuur voor de voedselverwerkende industrie, catering en diverse andere nichesectoren. TSA Industries heeft een erkende expertise in het ontwerpen, produceren en distribueren van roestvrijstalen industriële apparatuur in meer dan 20 landen. Met twee productielocaties in Frankrijk en één in Slowakije heeft TSA Industries meer dan 200 mensen in dienst.
Sinds 2017 heeft het bedrijf met de steun van French Food Capital, Capital Grand Est en Caisse d’Epargne Grand Est Europe – en onder leiding van Marc Adjiman, uitvoerend voorzitter sinds 2019 – zijn organisatie versterkt en zijn marktleidende positie geconsolideerd. Vandaag versnelt TSA Industries zijn expansie naar nieuwe regio’s en markten, met name door externe groei.
Met deze transactie gaat TSA Industries een nieuwe ontwikkelingsfase in dankzij de meerderheidsinvestering van Turenne Groupe via de fondsen Nov Relance Impact en SLP Sélection & Opportunités, samen met Caisse d’Epargne Grand Est Europe, die haar betrokkenheid verlengt. Het management vergroot zijn belang, waarbij meerdere sleutelmanagers zich aansluiten bij Marc Adjiman, die zelf eveneens herinvesteert.
In samenwerking met Turenne Groupe wil TSA Industries een werknemersparticipatieplan uitrollen en zijn ESG-strategie verder versterken, volledig in lijn met het DNA en de kernwaarden van het bedrijf.
Onze rol
Investec Advisory trad op als exclusief adviseur van de aandeelhouders gedurende het volledige verkoopproces, waaronder:
- het definiëren van de transactiestrategie,
- het identificeren van potentiële kopers,
- het voorbereiden van marketingmateriaal,
- het coördineren van vendor due diligence-trajecten en het managen van het proces,
- het coachen van het managementteam,
- het organiseren van een biedingsproces,
- en het onderhandelen over de voorwaarden van de transactie.
“”
“Ik wil mijn langjarige aandeelhouders bedanken voor hun steun in de afgelopen zes jaar, evenals voor hun inzichten en adviezen bij bepaalde operationele vraagstukken. Dit partnerschap met Turenne Groupe markeert het begin van een nieuwe fase voor TSA Industries, gericht op het versnellen van onze internationalisering en het realiseren van externe groeiprojecten. Turenne Groupe is de ideale partner om ons in deze ontwikkeling te ondersteunen en onze groeidoelstellingen waar te maken.”
– Marc Adjiman, CEO, TSA Industries
“”
“Wij zijn verheugd TSA Industries, een industrieel boegbeeld in de regio Grand Est, te ondersteunen in deze cruciale fase. Dit overnameproject sluit volledig aan bij onze inzet om langetermijnondernemers in de industrie te begeleiden, een interne overdracht te ondersteunen die de toekomst en lokale verankering van de groep garandeert, en tegelijkertijd een ambitieuze ESG-strategie te bevorderen. Ons fonds Nov Relance Impact is specifiek gericht op het versterken van Franse bedrijven met groot potentieel, en TSA Industries is hiervan een uitstekend voorbeeld.”
– Luis Batista en Vincent Maisonhaute, Investments Directors, Turenne Groupe
